Podcast Puur & Persoonlijk – Slechte maand Juni
Luister de vijfde podcast uitzending van 2022 van Ambassador Vermogensbeheer terug door op onderstaande links te klikken:
- Voor de video (Vimeo) link
- Voor MP3 formaat link
- Voor Spotify link https://open.spotify.com/episode/5H0sd7x7vXJjwzlmEmldBK
In deze aflevering van 6 juli bespreken directeur Erik Nugteren en analist Dr. Ir. Mark de Bruijne CFA de slechte maand juni die beurzen wereldwijd fors lager zette. Ook Ambassador Vermogensbeheer heeft zich de laatste weken niet kunnen onderscheiden. ‘Waar kun je nu nog schuilen als belegger?’
De visie & strategie van Ambassador Vermogensbeheer is helder; af en toe schuilen en een grotere cashpositie aanhouden kan zeker geen kwaad. Maar vergeet niet om je geld ook weer aan het werk te zetten na de recente verkoopgolf, want zowel in obligaties als in aandelen zijn er aantrekkelijke kansen.
Ondanks de nakende recessie zal de rente toch het marktbeeld bepalen de aankomende kwartalen, omdat centrale banken hun balans (gedwongen) moeten verkrappen. En de kans op een recessie is zeer reëel, maar de schaarste van diverse grondstoffen die nodig zijn voor o.a. de elektrificatie is toch echt een groter probleem. Daarom breidt Ambassador een groot aantal aandelenposities uit waaronder in de olie- en gassector, maar ook in lithiumproducent AMG en in Anglo American met haar solide balans. Stuk voor stuk spelers die goed gepositioneerd om te profiteren van de huidige energietransitie (elektrificatie) en de schaarste die deze transitie parten speelt.
Tevens heeft de felle rentestijging tot een verkoopgolf in obligaties geleid, waardoor het nu weer interessant is om aan de koopzijde te opereren. Schuldpapier van goede debiteuren als Heineken geven weer een aantrekkelijk rendement vergeleken met een negatieve yield nog geen 6 maanden geleden op dezelfde leningen. Natuurlijk is het wel zaak om de rentestappen van de ECB de komende maanden aandachtig te volgen en daarom mondjesmaat te kopen, dus niet direct al je kruit te verschieten.
Tot slot adviseert Mark beleggers om vooral op de lange termijn te focussen en met de extra cash in portefeuille vooral goede en cashflow bestendige namen op te nemen in portefeuille.
Luister of kijk de podcast terug en dan bent u als belegger goed geïnformeerd over bovenstaande onderwerpen.
Team Ambassador Vermogensbeheer
